Крипта и поколение Z

Согласно анализу криптоаналитической компании Protocol Theory, поколение Z в США все чаще делает выбор в пользу криптовалют, а не традиционных банков. Речь идет не просто об интересе к новому классу активов, а о системном сдвиге в финансовом поведении самой молодой взрослой аудитории. Для Gen Z ключевыми становятся контроль, прозрачность и возможность самостоятельно управлять своими деньгами, без посредников и непрозрачных правил.

Исследование потребительского поведения, данные которого были представлены изданием Decrypt, показывает, что 56% представителей поколения Z отдают предпочтение самостоятельному хранению криптоактивов. При этом криптовалюты для них воспринимаются не как спекулятивный эксперимент, а как полноценная альтернатива банковским инструментам, особенно в условиях роста недоверия к традиционным финансовым институтам.

Crypto trading. Image: Shutterstock/Decrypt

Поколение Z — самая молодая взрослая возрастная группа — демонстрирует ярко выраженное стремление понимать, что именно происходит с их активами. Для них принципиально важно иметь возможность проверять транзакции, контролировать способы хранения средств и самостоятельно выбирать между self-custody и услугами регулируемых провайдеров. Аналитики Protocol Theory называют этот фактор «реальным конкурентным преимуществом» криптовалют по сравнению с банковской системой.

Статистика подтверждает практическую вовлеченность молодежи в крипторынок. Согласно исследованию, 49% представителей Gen Z уже пользовались криптобиржами, а 37% в настоящее время владеют или используют криптовалюты. Это означает, что для значительной части поколения крипта перестала быть теорией и стала частью повседневной финансовой практики.

При этом подходы внутри самой группы нельзя назвать однозначными. Несмотря на то что 56% опрошенных хотят хранить активы самостоятельно, 51% одновременно заявляют, что предпочли бы хранение криптовалют в банках или других регулируемых финансовых учреждениях. Такая двойственность, по мнению аналитиков, отражает не противоречие, а прагматичный подход — сочетание желания автономии с потребностью в базовой безопасности и правовой защите.

Генеральный директор Protocol Theory Джонатан Инглис объясняет это поведение реальными экономическими ограничениями. По его словам, молодые люди все чаще ощущают, что традиционные финансовые пути для них закрыты или сильно усложнены. Высокие цены на жилье, рост стоимости образования, нестабильность рынка труда и долговая нагрузка формируют запрос на альтернативные финансовые инструменты, где пользователь чувствует больший контроль над ситуацией.

Инглис подчеркивает, что ключевыми драйверами доверия к криптовалютам остаются ощущение автономии и возможность контроля. Именно эти факторы, а не обещания высокой доходности, становятся фундаментом доверия со стороны поколения Z.

Отдельно он отмечает выраженный поколенческий разрыв в отношении к криптовалютам. Согласно данным Protocol Theory, 22% представителей поколения Z и 24% миллениалов доверяют криптовалютам больше, чем банкам, когда речь идет о сохранности активов. Для сравнения, среди поколения X этот показатель составляет 13%, а среди беби-бумеров — всего 5%.

Таким образом, поколение Z почти вдвое чаще доверяет криптовалютам, чем поколение X, и более чем в пять раз чаще, чем представители старшего поколения. Этот разрыв формирует долгосрочный тренд, который уже начинает отражаться на финансовых продуктах и институциональных решениях.

Ранее схожие выводы были сделаны и в исследовании криптобиржи Bitget, проведенном в 2023 году среди 255 000 респондентов из 26 стран. Тогда аналитики пришли к выводу, что именно поколение Z станет основным драйвером глобальной криптореволюции.

Однако эти тенденции развиваются на фоне общего скепсиса общества в отношении криптовалют. Данные Pew Research Center за 2024 год показывают, что восприятие безопасности и надежности криптоактивов в США сильно зависит от возраста и личного опыта. Взрослые старше 50 лет значительно чаще заявляют о низком уровне доверия, а общий уровень использования криптовалют остается ограниченным.

Так, лишь 17% взрослых американцев сообщили, что инвестировали, торговали или использовали криптовалюты. При этом этот показатель практически не меняется уже три года подряд, что указывает на замедление массового принятия за пределами молодежной аудитории.

Возрастной перекос при этом остается очевидным. Люди в возрасте от 18 до 29 лет составляют 29% всех пользователей криптовалют в США, тогда как среди лиц старше 50 лет этот показатель составляет около 8%.

Предпочтения младших поколений начинают влиять не только на повседневные финансовые решения, но и на долгосрочные обязательства, включая ипотечное кредитование. Американский ипотечный кредитор Newrez, обслуживающий займы общим объемом около $778 млрд, заявил о намерении учитывать владение биткоином и Ethereum при оценке платежеспособности отдельных заемщиков.

Президент Newrez Барон Сильверстайн пояснил, что этот шаг ориентирован прежде всего на поколение Z. По его словам, среди будущих покупателей жилья наблюдается все более высокая доля криптоактивов по сравнению со старшими поколениями, и игнорировать этот фактор становится экономически нецелесообразно.

По оценке Protocol Theory, сочетание данных о потребительском поведении, изменений в жилищном финансировании и регуляторных подходах указывает на то, что вопросы доверия и контроля выходят далеко за рамки повседневного использования криптовалют. Они начинают напрямую влиять на долгосрочные финансовые результаты, доступ к кредитам и структуру финансовой системы в целом.

Джонатан Инглис подытожил, что доверие формируется там, где пользователи могут проверить происходящее и сохранять контроль, и разрушается в ситуациях, когда на человека перекладывается полная ответственность без понятных предохранителей, четких механизмов защиты и предсказуемого доступа к своим средствам.

При этом, несмотря на рост интереса со стороны молодежи, общий уровень осторожности остается высоким. Согласно опросу Gallup, 64% американцев по-прежнему воспринимают криптоактивы как очень рискованные вложения, что подчеркивает глубину разрыва между поколениями и разные представления о финансовой безопасности.